Planes de pago basados en los ingresos: ventajas y desventajas de la IDR para préstamos estudiantiles
Algunos prestatarios sienten la presión de los pagos mensuales de préstamos estudiantiles, pero pueden administrarlos. Para otros prestatarios, su deuda es tan grande y sus ingresos tan bajos que puede ser una lucha significativa para hacer frente a sus pagos mensuales sin dejar de cubrir necesidades como alimentos y vivienda. Para estos prestatarios, los planes de pago basado en ingresos (IDR) pueden salvarles la vida.
Conozco esta lucha de primera mano. Cuando me gradué con mi doctorado, mis pagos mensuales de préstamos estudiantiles eran más altos que mi sueldo neto como maestro. Simplemente no había forma de que pudiera haberles pagado con el plan de pago estándar de 10 años. Entonces, me inscribí en un plan IDR, que ligaba mis pagos mensuales a mis ingresos, haciéndolos mucho más manejables.
Si también tiene dificultades para hacer los pagos de su préstamo estudiantil, un plan IDR puede parecer una forma atractiva de obtener algo de alivio. Por lo general, IDR reduce el pago mensual de su préstamo estudiantil . Incluso puede resultar en la condonación de una parte de sus préstamos si tiene algún saldo restante después de realizar la cantidad requerida de pagos.
Sin embargo, aunque existen ventajas claras para algunos prestatarios, no todos se benefician al inscribirse en un plan IDR. Antes de decidir inscribirse, sopese cuidadosamente los pros y los contras con su propia deuda y niveles de ingresos.
Ventajas de IDR
Para los prestatarios de préstamos estudiantiles con saldos altos en relación con sus ingresos o pagos mensuales inmanejables, los planes IDR pueden ofrecer algunos beneficios.
1. Su pago mensual podría ser menor
Si tiene dificultades para realizar su pago mensual, un plan IDR puede ayudarlo. Si tiene un ingreso bajo en relación con el saldo de su préstamo, su pago mensual será más bajo de lo que sería en un programa de pago estándar de 10 años. Para muchos prestatarios con dificultades, eso podría significar la diferencia entre poder administrar su deuda y enfrentar el incumplimiento .
2. Los pagos mensuales están vinculados a los ingresos y al tamaño de la familia (no al monto del préstamo ni al plazo de reembolso)
Los pagos se vuelven más manejables en un plan IDR porque están vinculados a los ingresos y al tamaño de la familia, no a la cantidad adeuda. Y si pierde su trabajo, se reducen sus horas o da la bienvenida a una nueva incorporación a su familia, puede volver a calcular sus pagos mensuales. Pueden ser tan bajos como $ 0 si sus ingresos están apenas por encima del nivel de pobreza para una familia de su tamaño o si queda desempleado.
3. El saldo de su préstamo podría perdonarse
Si debe una cantidad muy alta en relación con sus ingresos, es probable que tenga un saldo restante después de 20 a 25 años de pagos basados en los ingresos. En ese caso, se vuelve elegible para que se le perdone el resto. Si realiza 120 pagos mientras trabaja a tiempo completo para una agencia gubernamental o sin fines de lucro que califica, podría obtener la condonación de sus préstamos en tan solo 10 años a través de la condonación de préstamos por servicio público (PSLF).
4. Podría pagar menos en general
Los prestatarios que asuman seis cifras o más de deuda por préstamos estudiantiles, pero nunca logran un ingreso que les permita el pago total de esa deuda, podrían terminar pagando mucho menos con un plan IDR que con el programa estándar de pago de 10 años. De hecho, incluso podrían terminar pagando menos de lo que pidieron prestado originalmente, dependiendo de su situación.
Para calcular la cantidad de su deuda estudiantil que podría ser perdonada y lo que tendría que pagar en diferentes planes IDR, pruebe el Calculador de pagos en Ayuda Federal para Estudiantes.
5. Podría ayudarlo a evitar el incumplimiento
Si, como el 20% de los estudiantes prestatarios , está atrasado en el pago de sus préstamos estudiantiles y está en peligro de incumplimiento, inscribirse en un plan IDR puede ayudar. El incumplimiento tiene consecuencias graves, incluido un daño significativo a su puntaje crediticio , lo que puede dificultar la compra de un automóvil o incluso el alquiler de un apartamento. Si no cumple, el gobierno federal puede embargar automáticamente su salario y capturar todos sus reembolsos de impuestos sin tener que demandarlo primero.
Un plan IDR puede ayudarlo a evitar esto al reducir sus pagos mensuales a algo más manejable. Si tiene varios meses de atraso en sus pagos, los administradores suelen “ponerse al día” con un aplazamiento o indulgencia. Eso significa que no tendrá que hacer pagos atrasados; comenzará con su nuevo pago mensual más bajo.
Aún mejor, si está atrasado en los pagos debido al desempleo, puede calificar para un reembolso de $ 0, dependiendo de los ingresos del cónyuge, si tiene alguno. Esto permite que sus pagos cuenten para su reloj de condonación de 20 o 25 años. Si opta por la indulgencia o el aplazamiento, con la excepción del aplazamiento por dificultades económicas, su período de aplazamiento de pago no contará para el número total de pagos necesarios para calificar para el perdón.
Desventajas de IDR
Aunque los planes IDR ofrecen algunos beneficios indiscutibles para ciertos tipos de prestatarios, no son para todos. El prestatario promedio con un saldo total de deuda de préstamos estudiantiles de $ 33,000 o menos probablemente no se beneficiará en absoluto de un plan IDR. Incluso para aquellos prestatarios que están luchando con sus préstamos, podría haber algunos inconvenientes al inscribirse en un plan IDR.
1. Es posible que sus ingresos sean demasiado altos para calificar
La principal ventaja de los planes IDR es la capacidad de vincular los pagos a sus ingresos y al tamaño de su familia en lugar de a la cantidad adeuda y al plazo de reembolso. Pero es posible que tenga dificultades para hacer sus pagos mensuales y aún tenga un ingreso demasiado alto para calificar.
Su pago mensual en un plan IDR generalmente se calcula como el 10% de sus ingresos “discrecionales”, aunque puede llegar al 20% en algunos planes. En todos los planes, excepto el plan de contingencia de ingresos (ICR), su ingreso discrecional es la diferencia entre su ingreso bruto ajustado (AGI), la cantidad de su ingreso que está sujeto a impuestos cada año, y el 150% del nivel de pobreza de una familia. de tu talla.
Si esa matemática da como resultado un pago mensual más alto de lo que debería pagar en un plan de pago estándar de 10 años, no calificará para el Plan Pay As You Earn (PAYE) o el Plan de Pago Basado en Ingresos (IBR) .
Si este es su caso, no tiene sentido solicitar un plan IDR, ya que ninguno de ellos lo beneficiará. En términos generales, el saldo de su deuda debe ser mayor que su ingreso anual para que un plan IDR sea útil. Si no es así, es mejor que busque en otra parte ayuda para administrar sus pagos mensuales, como el plan de pago gradual , el plan de pago extendido , el refinanciamiento de préstamos estudiantiles o la consolidación .
2. Permanecerá endeudado por mucho más tiempo
Aunque inscribirse en un plan IDR puede reducir su pago mensual, lo hace a expensas del plazo de su préstamo. Todos los planes IDR extienden la duración de los pagos requeridos de los 10 años estándar a 20 o 25 años. Entonces, si bien el pago mensual más bajo puede ser muy atractivo, tenga en cuenta las posibles consecuencias a largo plazo de estar endeudado durante décadas más. ¿Hacer esos pagos mensuales le impedirá hacer otras cosas con su dinero, como comprar una casa, formar una familia o ahorrar para la jubilación?
Una encuesta de NerdWallet de 2015 encontró que no ahorrar para la jubilación a fin de hacer pagos de préstamos estudiantiles podría resultar en la pérdida de casi $ 700,000 en ahorros para la jubilación. Peor aún, con el plan IDR promedio que extiende el plazo de pago de 20 a 25 años, es posible que aún esté pagando su propia deuda estudiantil cuando sea el momento de que sus hijos se inscriban en la universidad.
En lugar de inscribirse en IDR, considere unirse al 21% de los prestatarios de préstamos estudiantiles que aceptan segundos trabajos para pagar sus préstamos estudiantiles, o explore cualquiera de las otras opciones para cancelar sus préstamos estudiantiles lo más rápido posible.
3. Podría pagar más en general
Si bien es posible que pague mucho menos por mes con un plan IDR de lo que pagaría con un plan de pago estándar de 10 años, pagará intereses sobre su saldo general durante mucho más tiempo. en general más de lo que tendría en un programa de pago de 10 años. Eso es cierto incluso si califica para la condonación de cualquier saldo restante, a menos que su deuda sea extremadamente alta y sus ingresos extremadamente bajos.
Para averiguar cuánto tendría que reembolsar en total en cualquiera de los planes de pago federales, visite el Calculador de pagos en Ayuda federal para estudiantes.
4. Sus pagos mensuales podrían terminar siendo más altos
Cada plan IDR ajusta sus pagos mensuales de acuerdo con sus ingresos. Eso significa que a medida que aumentan sus ingresos, también lo harán sus pagos mensuales. Aunque PAYE e IBR limitan los ajustes de ingresos para que nunca pague más de lo que tendría en un programa de pago de 10 años, REPAYE e ICR no tienen límites similares. Por lo tanto, si sus ingresos aumentan lo suficiente, podría terminar pagando más por mes con REPAYE e ICR de lo que pagaría con un programa de pago de 10 años.
Además, si sus ingresos aumentan tanto que desea salir de su plan IDR y volver a pagar en un cronograma estándar, puede terminar necesitando hacer pagos más altos que los que tendría si nunca hubiera usado un plan IDR. Esto se debe a que cualquier interés acumulado durante su tiempo en IDR se capitalizará. El interés total acumulado se agregará a su capital y comenzarán a acumularse nuevos intereses sobre el nuevo saldo más alto.
5. Tu equilibrio podría crecer
Si el saldo de su préstamo es lo suficientemente alto en relación con sus ingresos, sus pagos mensuales podrían ser menores que los intereses que se acumulan sobre su saldo todos los meses. Eso significa que su saldo aumentará aunque lo esté pagando. Puede ser algo frustrante y aterrador presenciar.
En este caso, es posible que deba realizar una condonación de préstamos bancarios. Pero si sus ingresos alguna vez aumentan hasta el punto en que ya no califica para el reembolso basado en los ingresos y, por lo tanto, la condonación del préstamo, todo ese interés podría capitalizarse con su saldo de capital, según el programa IDR en el que esté inscrito). Tendrá que devolver todo el saldo nuevo y más alto, que podría ser hasta decenas de miles más. Eso significa que la IDR podría ponerlo en una peor posición que cuando comenzó, incluso si ha estado pagando sus préstamos.
6. Podría terminar con una factura de impuestos considerable
A menos que sus préstamos sean condonados bajo el programa PSLF, puede enfrentar una factura de impuestos considerable al final de su período de pago si tiene un saldo restante que se condona. El IRS trata la cantidad perdonada como si fuera un ingreso y la grava en consecuencia.
Puede ser una sorpresa desagradable para muchos prestatarios. Si bien puede sentirse finalmente libre, después de 20 años o más, de la carga de su deuda estudiantil, dependiendo de cuánto se le perdone, podría terminar debiendo miles, o incluso decenas de miles, de dólares en impuestos sobre la renta.
Peor aún, si no puede pagar su factura de impuestos y tiene que establecer arreglos de pago con el IRS, podría significar meses o años de más pagos mensuales, esta vez al IRS, justo cuando pensaba que finalmente había terminado. .
Aunque las leyes sobre préstamos estudiantiles podrían cambiar en las décadas que lleva pagar sus préstamos, hasta que lo hagan, esté preparado para pagar el impuesto sobre la renta sobre su saldo condonado.
7. Puede que nunca te beneficies del perdón
A menos que tenga una deuda muy alta en relación con sus ingresos, es probable que ni siquiera le quede un saldo por perdonar al final de realizar entre 240 y 300 pagos. Eso significa que no tendrá que preocuparse por pagar el impuesto sobre la renta sobre el saldo restante que se condona. Pero también hace que inscribirse en IDR únicamente en beneficio del perdón sea bastante inútil.
Incluso si termina con un saldo restante, probablemente habrá reembolsado lo que pidió prestado varias veces en esos 20 a 25 años, y terminará teniendo que pagar aún más en forma de impuestos sobre el saldo condonado. Por lo tanto, es muy cuestionable si el perdón en sí mismo es un beneficio.
Nuevamente, para ver cuáles podrían ser sus pagos mensuales en cualquier plan IDR, cuánto en total habrá reembolsado al final de su período, si le quedará algún saldo pendiente de condonación y cuánto podría perdonarse, visite el Calculador de pagos en Federal Student Aid.
8. Los ingresos de su cónyuge pueden afectar el monto de su pago
Si está casado y presenta una declaración conjunta , los préstamos estudiantiles de su cónyuge se pueden calcular en el cálculo de la cuantía del pago mensual que debería poder pagar. Desafortunadamente, también pueden hacerlo los ingresos de su cónyuge.
Supongamos que actualmente está desempleado y no puede realizar los pagos de sus préstamos estudiantiles. Por su cuenta, puede calificar fácilmente para un pago mensual de $ 0. Pero si su cónyuge obtiene un ingreso lo suficientemente grande como para que quede una diferencia después de restar el 150% de la línea de pobreza federal para el tamaño de su familia del ingreso bruto ajustado de su hogar, se quedará atascado haciendo pagos incluso si la reducción en el ingreso de su hogar lo dificulta para administrar todas sus demás facturas y gastos. En este caso, es mejor que opte por un aplazamiento por dificultades económicas.
Si los ingresos de su cónyuge tendrán un impacto significativo en su pago mensual, es posible que desee hablar con su profesional de impuestos sobre si es más beneficioso presentar la declaración por separado.
9. Es posible que sus pagos mensuales sigan siendo demasiado elevados
Incluso después de contabilizar sus ingresos y el tamaño de su familia en relación con la línea de pobreza federal, es posible que sus pagos mensuales sigan siendo demasiado altos para que los pueda administrar. La fórmula para los ingresos discrecionales no tiene en cuenta ninguna otra deuda, con la posible excepción de la deuda por préstamos estudiantiles de su cónyuge. Nunca se le preguntará qué otras facturas debe pagar, incluido el alquiler, los pagos de la hipoteca, los préstamos para el automóvil o las deudas de tarjetas de crédito. Tampoco se tendrán en cuenta los préstamos privados para estudiantes, si los tiene, en el cálculo de lo que “debería” poder pagar. Eso significa que la cantidad que debe pagar aún puede estar fuera de su alcance.
Si es aquí donde se encuentra, un plan de pago graduado o extendido puede funcionar mejor para usted.
Conclusiones finales
Si realmente está luchando para pagar sus préstamos estudiantiles, un plan IDR podría tener sentido para usted.
Pero si decide optar por uno, es importante comprender las posibles consecuencias.
Si un plan IDR no le parece adecuado, pero no puede administrar los pagos de su préstamo actual, comuníquese con la entidad administradora de sus préstamos estudiantiles para analizar otras opciones .
Al final, el camino correcto para ti depende de tu situación personal. Por lo tanto, asegúrese de investigar todas sus opciones, no solo IDR, para ver qué plan y horario de pago es más beneficioso para su situación financiera antes de realizar cualquier cambio en los pagos de su préstamo estudiantil.
¿Tiene dificultades para realizar los pagos mensuales de su préstamo estudiantil? ¿Le parece que IDR sería una solución viable para usted?
