¿Vale la pena la condonación de préstamos para estudiantes? – Pros contras
La pregunta de si vale la pena o no la condonación de préstamos estudiantiles puede parecer extraña. Después de todo, ¿quién no querría que se le perdonara el saldo de su deuda estudiantil?
Si bien hay ciertos tipos de prestatarios que pueden beneficiarse de ella, antes de comenzar a confiar en la condonación como una salida, debe saber que es probable que no todos los prestatarios se beneficien de la condonación. De hecho, la mayoría no lo son. E incluso puede haber algunas desventajas importantes, incluido el pago de saldos más altos y terminar con una factura de impuestos considerable.
Si se pregunta si el perdón es una buena idea, o incluso una posibilidad, para administrar la deuda de su préstamo estudiantil, aquí hay una lista de ocasiones en las que el perdón puede ser beneficioso o no para ayudarlo a decidir si es adecuado para usted.
Cuándo se beneficiará de la condonación de préstamos para estudiantes
Aunque hay algunos prestatarios que pueden beneficiarse de los programas federales de condonación de préstamos para estudiantes, son raros. Estos son los relativamente pocos escenarios en los que el perdón puede ayudarlo a administrar su deuda estudiantil.
1. Tiene una deuda elevada en relación con sus ingresos
Si ha pedido prestada una cantidad significativa en relación con sus ingresos, inscribirse en un programa de concesión de condonaciones, como el pago basado en ingresos (IDR), puede ayudarlo a administrar la carga de su deuda. Un plan IDR vincula sus pagos mensuales a sus ingresos, haciéndolos más manejables. Y si sus ingresos siguen siendo bajos a lo largo de su carrera, es probable que le quede un saldo pendiente después de haber realizado la cantidad requerida de pagos.
Por ejemplo, digamos que eres un estudiante de derecho y pides prestado el monto promedio para asistir a la facultad de derecho, que fue de $ 140,616 en 2019 . Después de la graduación, gana solo $ 58,220, que se encuentra en el límite inferior del salario promedio de un abogado .
En este caso, podría terminar con un pago mensual inicial tan bajo como $ 329 en un plan IDR, asumiendo la tasa de interés promedio de préstamos para graduados de 6.36% a partir de 2019. Eso es dramáticamente más bajo que los $ 1,587 que pagaría en un plan 10 estándar. -Plan de año. Es posible que esté pagando esos préstamos hasta 15 años más con un plan IDR. Pero después de haber realizado los pagos requeridos de 240 a 300, podría tener un saldo restante de más de $ 175,000 condonado, según el programa IDR, según el Calculador de pagos de Ayuda Federal para Estudiantes.
2. Califica para la condonación de préstamos por servicio público
Potencialmente, la forma más poderosa de condonación de préstamos estudiantiles es la condonación de préstamos por servicio público (PSLF). Si es un maestro que trabaja en una escuela pública, un médico que trabaja en un hospital público, un abogado que trabaja como defensor público, o si es un empleado de tiempo completo de una agencia gubernamental o una organización sin fines de lucro, puede reúna los requisitos para la condonación de sus préstamos en tan solo 10 años.
Para calificar, solo necesita inscribirse en un programa IDR y comprometerse a 10 años de trabajo a tiempo completo para una agencia gubernamental o sin fines de lucro. Aunque no es necesario que los pagos sean consecutivos, debe realizar 120 (o 10 años) pagos mensuales mientras trabaja para una agencia gubernamental o sin fines de lucro para ser elegible. En teoría, siempre que cumpla con esos requisitos básicos, el saldo restante de sus préstamos puede ser condonado.
Tomemos el ejemplo de nuestro abogado. Si nuestro abogado hipotético trabaja a tiempo completo como defensor público durante al menos 10 años, al final del plazo de pago de la IDR, es posible que se le condonen más de $ 178,000. Aún mejor, si califican para el PSLF, solo habrán pagado un poco más de $ 52,000, que es significativamente menos de lo que pidieron prestado.
Sin embargo, obtener PSLF puede ser complicado. A fines de 2018, solo 96 de las 30,000 personas calificadas para recibirlo fueron aprobadas, informa CNBC . Con suerte, el programa se simplificará más para los futuros prestatarios elegibles.
Mientras tanto, sea lo más proactivo posible y utilice el formulario de Certificación de empleo para condonación de préstamos por servicio público disponible en Ayuda Federal para Estudiantes para realizar un seguimiento de cuántos pagos ha realizado y con quién ha trabajado durante años. Complete este formulario para cada empleador calificado para el que trabaje para que tenga toda la documentación lista cuando llegue el momento de solicitar el PSLF.
3. Califica para un programa de perdón según su situación laboral
Además de inscribirse en un programa IDR, que lo califica para el reloj regular de condonación de 20 a 25 años, así como para el PSLF, existen otros programas de condonación y pago que pueden ayudarlo a cancelar sus préstamos estudiantiles lo más rápido posible. Estos incluyen programas para maestros, trabajadores de la salud, militares activos, abogados y voluntarios.
Algunos de estos programas tienen requisitos muy específicos, es posible que no estén disponibles en todas las áreas y es posible que solo condonen o paguen una pequeña parte de la deuda total de sus préstamos estudiantiles. Por lo tanto, es posible que no valga la pena dedicarse a una de estas líneas de trabajo simplemente por la condonación del préstamo o el beneficio de reembolso. Pero si ya está interesado en buscar una de estas carreras, vale la pena echarle un vistazo a estos programas.
Cuando no se beneficiará de la condonación de préstamos para estudiantes
Si bien la idea de obtener la condonación de sus préstamos puede parecer increíble, existen varios inconvenientes en la condonación de préstamos estudiantiles. Antes de depositar sus esperanzas en eliminar su deuda, primero considere si realmente se beneficiará. En las siguientes situaciones, es posible que no lo haga.
1. No le quedará un saldo por perdonar
No es probable que la mayoría de los prestatarios de préstamos para estudiantes tengan un saldo restante después de 20 a 25 años, el plazo estándar para la condonación. El graduado promedio en 2019 dejó la escuela con una deuda de $ 37,172 según Nitro College . Eso puede parecer una carga, especialmente cuando recién está comenzando en su carrera, pero cuando tiene en cuenta los pagos durante dos décadas o más, es una cantidad de tiempo más que adecuada para pagar toda la deuda promedio de préstamos estudiantiles. Eso es especialmente cierto cuando considera que los planes IDR, el más común de los programas de condonación, vinculan su pago mensual a sus ingresos.
CBS News informa que el salario inicial promedio para los graduados de 2019 fue de $ 51,347. Colocar esos números en cualquiera de los cuatro programas IDR da como resultado pagos mensuales de entre $ 272 y $ 530, sin un plazo de reembolso superior a 149 meses. Eso es casi 12,5 años, solo un poco más que el plazo de pago estándar de 10 años. Por lo tanto, el estudiante promedio, con un saldo de deuda promedio y un salario promedio, no se acercará a los 240 a 300 pagos necesarios para que se le condone el saldo restante.
En términos generales, para beneficiarse realmente de la condonación, su deuda tendría que ser el doble o más de su salario anual proyectado, y esta situación es poco común. Solo el 7% de los prestatarios, según el Pew Research Center , piden prestados más de $ 100,000 para la escuela, y casi todos son estudiantes de posgrado.
2. Terminará pagando mucho más en general
Si bien puede que le resulte necesario reducir el pago mensual de su préstamo estudiantil inscribiéndose en un plan IDR para poder administrar sus gastos de vida cotidianos, no apueste por el perdón para ahorrar dinero a largo plazo. Mientras esté ocupado haciendo los pagos mensuales requeridos de 20 a 25 años, es muy probable que pague significativamente más de lo que pagaría en el programa de pago estándar de 10 años, incluso si le queda un saldo pendiente.
Eso es gracias a todos los intereses que se acumulan sobre su préstamo durante un período adicional de 10 a 15 años. Aunque reducir su pago mensual puede ser una necesidad económica para usted si tiene dificultades para pagar las necesidades básicas, la IDR no impide que se acumulen intereses sobre su préstamo. Peor aún, aunque puede estar confiando en el perdón para finalmente deshacerse de su deuda, para cuando llegue allí, es probable que ya haya pagado su deuda varias veces, dependiendo de cuánto pidió prestado y qué plan de IDR tiene. inscrito en.
Por ejemplo, digamos que toma prestada la cantidad promedio de $ 37,172, pero termina con un trabajo que paga solo $ 30,000, considerablemente más bajo que el promedio. Decide inscribirse en IDR porque tiene dificultades para cubrir incluso las necesidades básicas, y mucho menos el pago de su préstamo estudiantil, que sería de $ 391 por mes en el plan estándar de 10 años. Un plan IDR podría hacer que su pago sea tan bajo como $ 94 por mes, lo cual es mucho más manejable.
Sin embargo, si sus ingresos se mantienen relativamente estables en alrededor de $ 30,000 a lo largo de su carrera, lo que podría suceder si fuera, por ejemplo, un maestro de preescolar , podría terminar pagando significativamente más en un plan IDR de lo que tendría en el estándar 10. plan anual: hasta $ 20,000 más. Peor aún, dependiendo del plan, podría reembolsar casi el doble de lo que pidió prestado y no quedará nada por perdonar después de realizar la cantidad requerida de reembolsos.
3. Se perderá otras oportunidades mientras espera el perdón
Independientemente del programa de condonación que elija, es posible que deba realizar años o incluso décadas de pagos antes de que se condonen sus préstamos. El programa de Condonación de Préstamos para Maestros tiene el período de tiempo más corto, requiriendo solo cinco años de enseñanza en un área desatendida, pero solo condona hasta $ 17,500 de sus préstamos, dependiendo de la materia que enseñe.
Aún más problemático, podría perder otras oportunidades mientras espera el perdón. Por ejemplo, podría ganar más dinero enseñando en un área mejor servida. Un sistema escolar de ingresos más altos podría pagarle $ 10,000 o más por año que uno de ingresos más bajos.
Además, cuanto más tiempo requiera el pago de la deuda, menos dinero y tiempo tendrá que dedicar a otras cosas, como el pago inicial de una casa, formar una familia o ahorrar para la jubilación.
Por ejemplo, la Junta de la Reserva Federal descubrió que el aumento de la deuda de préstamos estudiantiles ha llevado a una disminución correspondiente en la propiedad de vivienda. CNBC informa que el 83% de las personas de entre 22 y 35 años que no han comprado una casa culpan a sus préstamos estudiantiles. Y un estudio de 2019 realizado por MIT AgeLab encontró que el 84% de los adultos estadounidenses dicen que los préstamos para estudiantes afectan negativamente su capacidad de ahorrar para la jubilación.
Si puede administrar los pagos de su préstamo estudiantil, incluso si se reduce un poco, casi siempre es mejor que los pague lo más rápido posible, para que pueda volver a su vida y ahorrar para lo que le importa. ya sea una casa, una familia o una cómoda jubilación.
4. Terminará trabajando en un trabajo fuera de su trayectoria profesional
Si opta por el PSLF, es posible que se le condone toda su deuda, pero solo después de haber trabajado una década completa en un trabajo calificado sin fines de lucro o del sector público. Eso puede estar bien para usted si está en línea con sus objetivos profesionales, pero si no lo es, entonces tomar un desvío de 10 años puede que no valga la pena el perdón que recibiría.
Además, los trabajos del sector público pueden venir con grandes recompensas no monetarias, pero por lo general son menos remunerados que los trabajos del sector privado. Dependiendo de la cantidad de deuda estudiantil que adeude, es mejor que simplemente consiga un trabajo en una organización con fines de lucro.
De manera similar, hay una lista extensa de otros programas de perdón y reembolso disponibles para quienes desempeñan ciertas profesiones, incluidos maestros, médicos y abogados. Pero, al igual que con el PSLF, normalmente tiene que trabajar durante un cierto período de tiempo en un empleo del sector público, que podría estar fuera de su trayectoria profesional.
5. Sus pagos son tan bajos que su saldo aumenta
Si ingresa sus préstamos en un plan IDR, sus pagos mensuales están vinculados a sus ingresos. Eso significa que si sus ingresos son lo suficientemente bajos y su deuda lo suficientemente alta, podría terminar haciendo pagos menores que la cantidad de intereses que se acumulan sobre ellos.
Puede ser aterrador y frustrante ver crecer su saldo incluso mientras realiza los pagos. Lo sé de primera mano, ya que nunca he ganado lo suficiente como profesor para dar cuenta de la deuda que adquirí para obtener el doctorado. necesario para enseñar a nivel universitario.
Puede lidiar con ese miedo y frustración, como yo lo he hecho, recordándose a sí mismo que todo lo que aún debe después de realizar el número requerido de pagos se le perdonará al final, por lo que en realidad no importa. Excepto que lo hace, de tres formas cruciales.
Primero, en el transcurso de 20 a 25 años, podría terminar pagando más intereses de lo que pidió prestado en primer lugar.
En segundo lugar, su situación de ingresos podría cambiar positivamente y, debido a que sus pagos están vinculados a sus ingresos en un plan IDR, podría terminar teniendo que hacer pagos significativamente más altos con un saldo significativamente más alto. Su nuevo ingreso más alto también podría anular el beneficio de condonación (más sobre eso a continuación).
En tercer lugar, el IRS considera que el monto de su saldo condonado es ingreso imponible, por lo que si al final le queda un saldo alto, uno que podría ser mayor que el monto original que pidió prestado si sus pagos son lo suficientemente pequeños, podría terminan debiendo decenas de miles de dólares en impuestos sobre la renta (véase el número 7 a continuación).
6. Sus ingresos podrían cambiar
Debido a que los pagos de IDR están vinculados a sus ingresos, si sus ingresos aumentan, podría terminar en una situación peor que cuando comenzó, especialmente si su saldo ha estado creciendo en lugar de reducirse mientras estaba inscrito en un plan de IDR.
Si ha estado realizando pagos según un plan revisado de Pago según sus ingresos (REPAYE) o Pago dependiente de los ingresos (ICR) y sus ingresos aumentan lo suficiente, es posible que se le solicite que realice pagos más altos que los que tendría en el plan estándar de 10- año calendario de amortización. Aunque ciertamente podría decidir salir del programa en ese momento, se quedará atascado pagando un saldo más alto. Peor aún, cuando sale de un plan IDR, el interés que se acumula mientras estaba inscrito en IDR se capitaliza o se agrega a su saldo principal. Eso significa que comenzará a acumular aún más intereses en el nuevo saldo más alto.
Si está inscrito en un plan Pay As You Earn (PAYE) o Pago basado en ingresos (IBR), sus pagos mensuales estarán limitados a no más de lo que tendría que pagar en un plan estándar de 10 años. Sin embargo, incluso con estos planes, podría terminar peor que cuando comenzó.
Por ejemplo, supongamos que ha estado haciendo pagos por una cantidad menor que la cantidad de intereses acumulados por sus préstamos. Sus ingresos llegan al punto en que ahora está haciendo pagos del mismo tamaño que los que se le exigirían en un programa estándar de 10 años. Si le quedan más de 10 años en su reloj de perdón, terminará teniendo que devolver todo el nuevo saldo (significativamente más alto) antes de alcanzar el perdón. En otras palabras, será peor que si simplemente hubiera tirado todos esos años de pagos por un agujero.
Es difícil predecir cómo podrían cambiar sus objetivos profesionales a lo largo de los años, pero si cree que se dirige a un ingreso mucho mejor en el futuro, es mejor que transmita el perdón y se inscriba en un plan de pago gradual . O, si ha conseguido un trabajo estable y bien remunerado, podría ser un buen candidato para otra estrategia destinada a deshacerse de esos préstamos lo más rápido posible: refinanciamiento de préstamos estudiantiles a través de una empresa como Credible . Credible ofrece un bono de hasta $ 750 cuando refinancia sus préstamos estudiantiles.
7. Terminará con una factura de impuestos considerable
Potencialmente, el inconveniente más importante de la condonación de préstamos estudiantiles son los impuestos. Con algunas excepciones, incluido el PSLF, el IRS considera que la cantidad de su saldo condonado es ingreso imponible. Dependiendo de cuánto se le perdone, eso podría ascender a decenas de miles de dólares que debe en impuestos.
Consideremos nuevamente nuestro ejemplo de estudiante de derecho. En ese escenario, el estudiante de derecho podría tener un saldo restante de $ 175,000 condonado. Pero si se aprueba la condonación de su saldo, el administrador de sus préstamos estudiantiles les enviará a ellos y al IRS un 1099-C indicando la cantidad perdonada. Ellos o su preparador de impuestos deben agregar esa cantidad a su ingreso tributable total para el año. Un saldo de ese tamaño podría significar que deben una cantidad significativa de efectivo al IRS.
Además, debido a los años de intereses acumulados, el saldo condonado será mayor que el monto originalmente prestado ($ 140,616), a pesar de haber realizado décadas de pagos mensuales que ya suman más de lo que se pidió prestado en cada uno de los planes IDR.
Lo peor de todo es que si no puede emitir un cheque al IRS, tendrá que establecer un plan de pago. Como resultado, estará enviando pagos mensuales al IRS durante varios años en lugar de a su administrador de préstamos estudiantiles, justo cuando pensaba que finalmente se había librado de la deuda de préstamos estudiantiles para siempre.
8. Tus esperanzas de perdón están ancladas en PSLF
El PSLF viene con muchas ventajas que hacen que el perdón parezca que valga la pena: solo tiene que esperar 10 años para el perdón en lugar de 20 o 25, y no tiene que pagar impuestos sobre la cantidad perdonada.
Sin embargo, el programa es tan desordenado que cuando los primeros prestatarios que solicitaron PSLF se volvieron elegibles en 2017, el gobierno federal concedió solo 96 de las 30,000 solicitudes . La situación no ha mejorado mucho en los años posteriores. De hecho, el programa ha sido acusado de una mala gestión tan grave que la Federación Estadounidense de Maestros está demandando al Departamento de Educación por la condonación de préstamos de servicio público.
Eso no significa necesariamente que el programa no funcione, y es difícil decir qué cambios pueden hacer las administraciones futuras en los programas y políticas de préstamos para estudiantes. Pero es suficiente para darle una pausa para depositar todas sus esperanzas en el PSLF. Incluso si tiene una buena posibilidad de recibir el perdón del PSLF, es una buena idea mantener un plan de respaldo.
9. Tiene una cantidad significativa de préstamos privados para estudiantes
Los programas de condonación de préstamos para estudiantes mencionados anteriormente se aplican solo a los préstamos federales para estudiantes. Si tiene una cantidad significativa de deuda por préstamos estudiantiles privados , estos programas no son una opción para usted. Los préstamos privados tienen muchas menos opciones de pago en general.
Sin embargo, si necesita desesperadamente la condonación de préstamos privados para estudiantes, no está completamente sin opciones. Algunos estados ofrecen el reembolso parcial de los préstamos estudiantiles a cambio de un trabajo calificado. Mejor aún, estos programas de pago a menudo requieren solo dos o tres años de servicio en lugar de los 10 años que necesita para calificar para el PSLF. Las carreras típicas que califican para estos programas de pago incluyen enfermeras, médicos, abogados y maestros.
Alternativamente, puede buscar un empleador que ofrezca el reembolso parcial del préstamo como beneficio de la contratación . A medida que los graduados universitarios abandonan la escuela con una carga cada vez mayor de deudas por préstamos estudiantiles y los empleadores continúan buscando candidatos laborales altamente calificados, esta opción puede volverse más común.
Conclusiones finales
Al igual que con cualquier estrategia financiera, no existe una ruta única para todos cuando se trata de administrar la deuda de su préstamo estudiantil. Para algunos, la condonación de préstamos estudiantiles puede ser una opción valiosa para ayudarlos a salir adelante financieramente. Para otros, el perdón puede no tener sentido financiero a largo plazo.
Cuando se trata de determinar la estrategia de pago de préstamos estudiantiles adecuada para usted, asegúrese de sopesar todos los pros y los contras y calcular los números con sus ingresos actuales y proyectados y la deuda de préstamos estudiantiles. Para averiguar exactamente lo que puede tener que reembolsar, tanto en pagos mensuales como en total, así como la cantidad de deuda restante que podría perdonarse, ejecute sus números a través de la Calculadora de pagos en Ayuda Federal para Estudiantes.
¿Estás pensando en el perdón como una opción para gestionar tus préstamos estudiantiles? ¿Te parece que valdrá la pena para ti o no?
