El futuro de las finanzas: consejos de #CapXTalk

Gracias a Capital One por patrocinar esta publicación. Este es un respaldo pagado. Sin embargo, las opiniones y consejos mencionados en el contenido editorial a continuación no fueron dirigidos por Capital One de ninguna manera.

Los principios básicos de las finanzas personales son familiares, de aplicación generalizada y, en realidad, no están sujetos a cambios. Independientemente de quién sea usted o de lo que haga, sabe que es importante gastar menos de lo que gana, evitar deudas con intereses elevados que no produzcan un retorno de la inversión mensurable, diversificar sus inversiones y planificar el futuro.

Es bueno que estas y otras pautas de finanzas personales estén tan bien establecidas, incluso si no siempre se siguen al pie de la letra. Pero su familiaridad puede ser un arma de doble filo. Cuando sienta que lo ha escuchado todo antes, es fácil ignorar los valiosos consejos financieros que pueden mejorar su seguridad financiera y ayudarlo a evitar errores costosos.

Capital One quiere cambiar eso. En octubre, Capital One organizó un #CapXTalk que destacó las “Realidades financieras que inspiran nuevas ideas, innovación y educación”, una mirada a los desafíos y oportunidades de finanzas personales de la generación millennial, especialmente en lo que respecta a la tecnología y la innovación.

El moderador Mario Armstrong, presentador de NEVERSETTLE.tv (que se publicará próximamente en marzo de 2017) y actual colaborador de NBC Today Show, dirigió una discusión de una hora sobre “las formas en que los visionarios están reinventando el papel que la tecnología y el dinero juegan en nuestro día a día vive.” A Armstrong se unieron tres panelistas:

• Jake Fuentes : Cofundador y CEO de Level Money, una “aplicación [que] simplifica la administración del dinero para los adultos jóvenes y ha ayudado a cientos de miles de consumidores a administrar más de $ 12 mil millones en transacciones”. Capital One compró recientemente Level Money.
• Erin Lowry : autora del popular blog de finanzas personales  Broke Millennial  y  un libro del mismo nombre , cuyo lanzamiento está previsto para mayo de 2017.
• Stefanie O’Connell : autora del popular blog de finanzas personales  The Broke and Beautiful Life  y apasionada defensora de la Generación Y.

Un resumen de “Reinventar las finanzas: realidades financieras que inspiran nuevas ideas, innovación y educación”

Armstrong y la pandilla participaron mucho en la charla de una hora en Seattle, explorando nuevas perspectivas sobre una gran cantidad de temas interesantes. Si no tiene tiempo para ver la charla completa, aquí le presentamos algunos de los aspectos más destacados.

Educación financiera temprano (o más tarde) en la vida

Armstrong inició la discusión preguntando a los panelistas sobre sus antecedentes y experiencia previa con las finanzas personales.

Lowry creció en un hogar con “conocimientos financieros”, “donde el dinero nunca fue un tabú”. Eso proporcionó una invaluable “base … que me enseñó cómo tomar excelentes decisiones financieras”, dijo. Se graduó de la universidad sin deudas estudiantiles, luego tomó un trabajo de nivel de entrada en “The David Letterman Show”. A pesar de tener un ingreso modesto y vivir (por necesidad) en un departamento caro en la ciudad de Nueva York, su coeficiente intelectual financiero superior al promedio la ayudó a evitar crisis financieras, disfrutar de un estilo de vida sostenible y, de hecho, acumular algunos ahorros. La inspiración para “Broke Millennial” vino cuando se dio cuenta de que “no todos tenían esta base” y que millones de sus contemporáneos luchaban con el dinero. Su objetivo: “engañar [a las personas] para que aprendan sobre finanzas personales” a través de historias personales y ejemplos.

La experiencia de la vida de Fuentes fue muy diferente: en la casa de su niñez, “Nunca hablamos de dinero”, dijo. Cuando tenía 20 años, luchó por pagar $ 33,000 en deuda estudiantil y $ 11,000 en deuda de tarjeta de crédito. Eso en realidad resultó ser una bendición disfrazada: las luchas por el dinero de Fuentes fueron la inspiración para Level Money, una solución de automatización financiera “que te dice cuánto te queda para gastar en el día a día”.

Actor de formación y autodenominado “defensor de la Generación Y” por inclinación, O’Connell se incorporó al mundo de las finanzas personales. “Mi sueño millennial era ser actriz profesional”, dijo, no seguir la “trayectoria profesional de 40 años, comprar una casa y tener 2,5 hijos”. Su sueño parecía encaminado hasta que se graduó en el corazón de la Gran Recesión, armada solo con un título en teatro. La experiencia le enseñó una lección sencilla: “el dinero importa”. Ahora es evangélica sobre el poder de una buena toma de decisiones financieras y está comprometida a ayudar a los millennials a vivir sus mejores vidas.

Presupuesto discrecional: cómo manejar los ingresos disponibles

¿Cuándo está bien “gastar dinero en ti mismo”? ¿Se desperdicia realmente el dinero cuando se gasta en bienes, servicios y experiencias que mejoran su salud mental y le facilitan la vida?

“Si es algo que te está mejorando, tu carrera, tu vida, ¿cómo es un desperdicio?” preguntó Lowry. Ella señala que, por modestos que sean sus presupuestos, la mayoría de los jóvenes tienen algo de dinero extra para lo que no es necesario. Según su experiencia, estos ingresos discrecionales se gastan normalmente en la subcontratación de tareas rutinarias, como pasear perros, limpiar apartamentos y lavar la ropa. Eso ahorra tiempo que puede usarse para tareas de mayor valor, como el desarrollo profesional o actividades que mejoran la salud mental, como ver a un terapeuta o recibir un masaje.

Armstrong señaló que saber cuánto tiene en el banco no es lo mismo que saber cuánto puede gastar con seguridad o, en este caso, “desperdiciar”. Ese es un gran problema con la banca tradicional, dijo Fuentes. Mi banco “sabe” que tengo facturas de tarjetas de crédito, alquiler y otros gastos, continuó, entonces, ¿por qué no pueden “decirme lo que realmente puedo gastar?” A diferencia de muchas otras soluciones de software de presupuestación, Level Money adopta un enfoque positivo para esta cuestión tan importante al permitir que los usuarios sepan lo que les queda después de tener en cuenta las necesidades, en lugar de simplemente “darles una palmada en la muñeca” cuando superan sus presupuestos.

Lowry señaló que muchos de sus lectores no están seguros de cuánto pueden gastar realmente porque tienen menos seguridad financiera de lo que les gustaría. La propia Lowry sabe cómo es esto. Ahora con 30 años, nunca ha tenido un salario fijo, un plan 401 (k) patrocinado por el empleador o beneficios de salud patrocinados por el empleador. “Ese marco es completamente diferente del asesoramiento financiero que a menudo brindamos a las personas”, dijo, lo que significa que las personas tienen más responsabilidad que nunca en la “planificación financiera autónoma”. Eso respalda el caso de soluciones de automatización con sentido y que ahorran tiempo, como Level Money.

Adaptarse a las cambiantes realidades económicas

Armstrong sugirió que la incertidumbre fundamental de la vida financiera de muchos millennials está ligada tanto a las experiencias formativas de la generación como a cambios estructurales masivos en la economía global.

En el primer punto, aludió a las actitudes supuestamente egocéntricas de los millennials y preguntó cómo, en todo caso, influyen en sus cálculos financieros. Lowry argumentó que el egocentrismo es en realidad un activo para muchos millennials, ya que apoya una mentalidad emprendedora. “Tenemos la creencia de que podemos hacer lo que nos propongamos”, dijo. Esa es una ventaja en un mundo “drásticamente cambiado” donde los trabajos tradicionales son menos seguros y el trabajo independiente es más popular. “Si el sistema ha cambiado para nosotros, ¿por qué no deberíamos cambiar la forma en que nos relacionamos con el sistema?”

¿Qué pasa si los miembros de la familia no apoyan esta mentalidad? Fuentes argumentó que es posible que no tengan muchas opciones. “Son manzanas y naranjas” para los millennials, dijo, en comparación con las realidades económicas que enfrentaron sus padres cuando eran más jóvenes. Señaló que la permanencia laboral promedio se ha reducido a menos de dos años, muy lejos de las temporadas de empleo de décadas comunes en el siglo pasado.

O’Connell estuvo de acuerdo y enfatizó que los millennials deberían preocuparse menos por los precedentes y más por “vivir y trabajar en nuestros propios términos”. Los millennials responden menos a “predicar” sobre las finanzas personales que a “participar e informar la conversación” y “crear comunidades basadas en valores”. Citó el modelo de la industria del fitness como ejemplo: si bien la práctica de equilibrar la entrada de calorías con la producción de ejercicio sustenta la mayoría de los regímenes de fitness convencionales, los amantes del yoga, los entusiastas del SoulCycle y los adictos al CrossFit toman rutas muy diferentes hacia el mismo objetivo final. Las finanzas personales son de la misma manera, con numerosos enfoques para el objetivo compartido de vivir dentro de los medios propios. El truco es fomentar nichos y comunidades que adopten diferentes estilos de vida y prioridades financieras y empoderar el bienestar financiero a través de valores compartidos, participación activa,

Cómo la tecnología está cambiando el juego de la administración del dinero

Desde cajeros automáticos hasta banca en línea, tarjetas de crédito con chip, la tecnología y las finanzas personales tienen una relación larga y cercana. Armstrong preguntó a cada panelista cómo los millennials “nativos digitales” podrían aprovechar su aptitud tecnológica para mejorar sus finanzas personales y habilidades de administración del dinero, y si veían la necesidad de innovaciones “fintech” actuales o potenciales.

Lowry expresó su esperanza de un matrimonio entre la tecnología y la “terapia financiera”, y señaló que ya existen aplicaciones que le permiten hablar con un médico o terapeuta de forma remota. Siguiendo el punto anterior de O’Connell, razonó que el enfoque de la terapia podría resonar en los millennials que responden mal a las directivas y las advertencias, pero prosperan cuando se les permite llegar a sus propias conclusiones sobre lo que es bueno y correcto.

Fuentes abogó por una combinación más sólida de los principios de administración del dinero y el refuerzo positivo. “Todos los asesores financieros con los que hablo me dicen que necesito reducir la compra de una taza de café todos los días”, dijo, pero “el café es una de las partes más deliciosas de mi día. ¡Cortarlo significa comprometer mi felicidad! ” Al eliminar la fricción de presupuestar y ahorrar, agregó, Level Money facilita que las personas se recompensen a sí mismas en pequeñas formas (por ejemplo, tomando un café con leche) sin la culpa que conlleva (“tal vez esos $ 4 se gastarían mejor en otra parte … ”) Porque saben cuántos cafés con leche pueden pagar por semana.

¿Sigue siendo la banca tradicional relevante para los millennials?

La agitación económica y el cambio tecnológico acelerado plantean la pregunta: ¿los jóvenes todavía pueden utilizar los servicios bancarios tradicionales? Armstrong preguntó a los panelistas qué creen que los grandes bancos como Capital One están haciendo bien sobre la “mentalidad millennial” y en qué todavía necesitan trabajar.

O’Connell volvió a la necesidad de construir una comunidad, conectando  Capital One Cafes  (sucursales similares a cafeterías donde los visitantes pueden usar WiFi gratis, tomar café recién hecho y charlar con el personal de Capital One) como espacios positivos que resuenan con los más jóvenes, clientes bancarios en movimiento. El concepto de café facilita las discusiones “más allá del blanco y negro de los números en las hojas”, dijo. “Es muy emocionante … ver a una gran empresa dar ese tipo de paso en el lado personal de la innovación … No creo que sea un truco, creo que es real”.

“Simplemente tiene sentido”, agregó Fuentes, y señaló que Capital One está implementando un servicio de “entrenamiento de dinero” que combina los servicios bancarios tradicionales con el entrenamiento de vida y el asesoramiento financiero. En los viejos tiempos, “no había espacio para una conversación sobre lo que debería hacer con su dinero, el tipo de cosas que realmente pueden ayudarlo a vivir una vida mejor”.

Lowry señaló que la Gran Recesión golpeó en un momento crucial para muchos millennials, ya que acababan de ingresar a la fuerza laboral o se estaban preparando para hacerlo. Es comprensible que muchos sospechen de los bancos en particular y de las grandes instituciones escondidas en general. Ella le dio crédito a Capital One por “mejorar la vida de los millennials, hablarnos de nosotros [y] de nuestros valores … estamos siendo reconocidos como una fuerza en la industria bancaria”. Armstrong sugirió que las prácticas bancarias amigables con los millennials, como el depósito de cheques móvil y las conversaciones fluidas entre clientes y banqueros, eventualmente se filtrarán a los consumidores mayores una vez que vean sus beneficios.

Hablar con tus padres (y tus compañeros) sobre el dinero

Cada generación parece representar una ruptura con el pasado. The Greatest Generation, que luchó en la Segunda Guerra Mundial, miró con escepticismo la rebeldía y el supuesto egocentrismo de los Baby Boomers. Los boomers, a su vez, se rascaron la cabeza ante el abrazo de la ironía y la irreverencia de la Generación X. Y ahora todo el mundo se pregunta qué representa la Generación Y.

Armstrong señaló que esta desconexión también es visible en el ámbito financiero. Después de sondear a la audiencia mayoritariamente joven, declaró que aproximadamente un tercio de los asistentes habían hablado con sus padres sobre el dinero, una proporción bastante pequeña, dada la importancia del tema.

Lowry sugirió salvar la brecha generacional “gradualmente” para que “tus padres [no] se opongan”. Con el tiempo, es necesario abordar temas difíciles: “¿Eres el plan de jubilación de mamá y papá? ¿Tienen mamá y papá suficiente dinero para manejar las etapas finales de sus vidas? ¿Van a depender de ti económicamente? “

Una vez que te pongas en ritmo, “sienta a tus padres durante una hora o dos” de vez en cuando y repasa sus preguntas e inquietudes, especialmente con respecto a la intersección de las finanzas y la tecnología. Simplemente evite los temas controvertidos en las vacaciones y escuche el podcast de finanzas personales o lea blogs de finanzas personales para obtener consejos para iniciar una conversación. (O’Connell secundó el segundo punto, señalando que los podcasts y blogs brindan vislumbres de las vidas y vulnerabilidades de personas reales de todas las edades y orígenes, facilitando un enfoque más natural para discusiones a veces incómodas).

Fuentes sugirió hablar primero con sus amigos sobre este tema. Citó “conversaciones difíciles” periódicas sobre el dinero con amigos, a menudo centradas en “cosas que realmente no sabemos”. El simple hecho de saber que alguien más está lidiando con los mismos problemas que tú, agregó, puede realmente aclarar tu pensamiento y aumentar tu confianza. Y cuando dé un consejo financiero, asegúrese de que se haga de una manera “configúrelo y olvídese” que no requiera mucha aceptación por parte de la parte menos experimentada.

Hacer frente a los riesgos y las fallas

La erosión del modelo de empleo tradicional y el correspondiente crecimiento del espíritu empresarial y la independencia profesional necesariamente plantea riesgos para los trabajadores más jóvenes. Pero, como dijo Armstrong, “el fracaso es algo a lo que ustedes [los panelistas] no se suscriben”.

O’Connell señaló que en el mundo del espectáculo, ella “literalmente fallaba todos los días”. En lugar de revolcarse o retirarse, simplemente se desempolvaría y pasaría a la siguiente audición. Esa mentalidad me ha “permitido ser eficaz como emprendedor … y asumir grandes riesgos”.

“Me gusta pensar en mi peor escenario”, dijo, lo que no sería tan malo. “Volvería a trabajar en un restaurante como lo hacía cuando era actriz”, se encogió de hombros. “Renunciar a mis sueños sería un precio mucho mayor a pagar que fallar”.

Fuentes señaló que una de las principales características definitorias de la generación millennial es la “disposición y necesidad de asumir riesgos”. Siempre que aprenda de su experiencia y no siga intentando hacer cosas que no funcionan, se está moviendo en la dirección correcta.

Además, bromeó Lowry, ya no decimos “fracaso”, decimos “pivotar”. Armstrong le recordó a la audiencia que Instagram surgió de un “pivote” exitoso. Una vez que una aplicación de geolocalización / registro como Foursquare, Instagram se convirtió en una herramienta para compartir fotos solo después de que su enfoque inicial falló.

Oportunidades perdidas y repeticiones

Hacia el final de la conversación, un miembro de la audiencia pidió a los panelistas que nombraran “la única cosa que desearías que alguien te hubiera dicho cuando comenzaste tu carrera o comenzaste a analizar tus finanzas”.

Fuentes se rió cuando respondió: “Que en realidad tienes que pagar tu tarjeta de crédito”. Aprendió por las malas que gastar hasta el límite de su crédito e ignorar las facturas de las tarjetas de crédito no es sostenible.

O’Connell dijo que le tomó un tiempo darse cuenta de que tenía control sobre su poder adquisitivo, que podía “[atacar] el lado de los ingresos de la manera más optimista posible” presionando. Eso es cada vez más importante en una era de costos crecientes y salarios estancados, agregó.

Lowry lamentó haber esperado tanto tiempo para salir por su cuenta. No fue hasta que su hermana menor asumió un gran riesgo (producir una película independiente que llegó al Festival de Cine de Tribeca) que Lowry decidió dedicarse a los blogs y al trabajo independiente a tiempo completo.

En última instancia, dijo O’Connell, es importante darse cuenta de que “ser tu mejor yo” no significa necesariamente que todo saldrá a la perfección.

“Eres un experto en tu propia experiencia”, dijo. “Al final del día, tengo un título en teatro y, sin embargo, estoy aquí como un experto en dinero millennial. Estoy resonando con la gente de alguna manera que es efectiva … y sería un flaco favor no compartir mi historia “.

“Aprovechar la propiedad de nuestras propias experiencias y nuestras propias lecciones … siendo vulnerable, transparente, real y abierta”, concluyó.

Citas clave y conclusiones

Los tres panelistas de “Reinventar las finanzas: realidades financieras que inspiran nuevas ideas, innovación y educación” produjeron muchos fragmentos de sonido durante el transcurso de la charla. Algunas de las citas y pepitas más memorables incluyen las siguientes:

• “Al final del día, hay una diferencia entre hacer lo que amas y tener un estilo de vida que amas”. – Stefanie O’Connell
• “El auto-narcisismo delirante [del que se suele acusar a los millennials] tiene un aspecto positivo: nos está convirtiendo en emprendedores”. – Erin Lowry
• “Necesitamos hablar no solo de números cuando se trata de dinero, sino [también] de las cosas que hacen feliz a la gente”. – Jake Fuentes
• “Tus ingresos son impulsados ​​por ti”. – O’Connell
• “Ojalá hubiera invertido en mí antes”. – Lowry
• “No fallas, ganas experiencia. La experiencia es [lo que] obtienes cuando no obtienes lo que quieres “. – Fuentes
• “El sueño de mi mamá y mi papá no es mi sueño, y está bien. El sueño de los millennials es más diverso que nunca. Si tuviera que resumirlo, diría ‘vivir y trabajar en mis propios términos’ ”. – O’Connell
• “Uno de los problemas [relacionados con las preocupaciones financieras] es aprender a hacer las cosas bien y comprender cómo y por qué las personas abordan las finanzas personales”. – Lowry
• “[Capital One] está construyendo cultura y comunidad. Los millennials priorizarán eso sobre los números y el salario “. – O’Connell
• “Si vamos a permitir que la generación millennial tome el control de sus propias finanzas, tenemos que hacer que sea más fácil poner sus finanzas en piloto automático”. – Fuentes

Conclusiones finales

Si le gusta lo que escuchó de “Reimaginar las finanzas: realidades financieras que inspiran nuevas ideas, innovación y educación”, le alegrará saber que la serie #CapXTalk no va a ninguna parte. Después de “Reimaginar las finanzas”, la serie continuó con ” Construyendo un ecosistema tecnológico próspero “, que examinó el éxito de la industria tecnológica en el área de Dallas-Fort Worth y ofreció algunas conclusiones para los impulsores de la tecnología en otras regiones metropolitanas. Puede mantenerse al día con los últimos acontecimientos de seguimiento de #CapXTalk y periódicamente comprobando  página de proveedores de capital uno de Fora.tv .

¿Cuál es su conocimiento favorito de “Reimaginar las finanzas: realidades financieras que inspiran nuevas ideas, innovación y educación”? ¿Y estás deseando que llegue el próximo #CapXTalk?