¿Qué es un plan 401 (k) y cómo funciona? – Límites, reglas y beneficios

Estudio tras estudio muestra que los estadounidenses no están ahorrando lo suficiente para la jubilación . Los artículos de noticias sobre este problema generalmente concluyen instando a los trabajadores a aumentar sus ahorros y reservar al menos el 10% de sus ingresos en el plan 401 (k) de su lugar de trabajo.

Pero, ¿es un 401 (k) realmente la mejor manera de invertir?

Para responder a esa pregunta, necesita saber un poco sobre cómo funcionan estos planes. Definitivamente tienen ventajas, especialmente cuando se trata de ahorrarle dinero en su factura de impuestos. Pero también tienen algunas desventajas que pueden hacer que dude en usarlas para todas sus inversiones.

Cómo funcionan los planes 401 (k)

El plan 401 (k) toma su nombre de la subsección 401 (k) del código tributario de EE. UU., Que trata de los planes de jubilación en el lugar de trabajo. Este tipo de plan surgió por primera vez en la década de 1980 como una alternativa a los planes de pensiones tradicionales, también conocidos como planes de contribución definida.

Hasta ese momento, la mayoría de las grandes empresas ofrecían fondos de pensión para sus empleados, lo que les proporcionaba un ingreso estable durante la jubilación. Sin embargo, a medida que aumentaba el costo de los planes de pensiones, la mayoría de los empleadores los reemplazaban con planes de ahorro para la jubilación 401 (k), que se financiaban principalmente con las contribuciones de los empleados.

Así es como funciona un plan 401 (k):

1. Contribuir . Contribuye al fondo con dólares antes de impuestos, que se deducen directamente de su cheque de pago. Esto reduce sus ingresos y, por lo tanto, reduce su factura de impuestos.
2. Invertir . Puede invertir el dinero en una selección de fondos. No paga impuestos sobre el dinero que ganan sus inversiones mientras permanezcan en el 401 (k).
3. Retirar . Cuando se jubila, comienza a retirar dinero de su 401 (k). Debe pagar impuestos sobre el dinero cuando lo retira. Sin embargo, si sus ingresos son más bajos que cuando trabajaba, podría pagar impuestos a una tasa más baja.

También hay un tipo alternativo de plan 401 (k), llamado Roth 401 (k) , que le da la vuelta a estos beneficios fiscales. Usted deposita fondos en su cuenta con dólares después de impuestos, pero no paga impuestos sobre el dinero cuando lo retira.

Ambos tipos de 401 (k) son planes para el lugar de trabajo, por lo que puede invertir en uno solo a través de su trabajo. Por lo general, su empresa no ejecuta el plan por sí misma. En cambio, contrata a una empresa de inversiones como administrador. Esta firma le envía estados de cuenta regulares para informarle cómo se está desempeñando su 401 (k) y cuánto dinero contiene. Si desea realizar algún cambio en sus inversiones, debe llamar a la empresa o visitar su sitio web.

Consejo profesional : si su empleador ofrece un 401 (k), consulte  Blooom , un roboadvisor en línea que analiza sus cuentas de jubilación. Simplemente conecte su cuenta y podrá ver rápidamente cómo le está yendo, incluido el riesgo, la diversificación y las tarifas que está pagando. Además, encontrará los fondos adecuados para invertir en su situación. Regístrese para un análisis de Blooom gratuito .

Límites de contribución

El gobierno ofrece estos beneficios fiscales para los planes 401 (k) porque quiere alentar a los estadounidenses a ahorrar para la jubilación. Sin embargo, no quiere que desperdicien tanto de sus ingresos antes de impuestos que terminen sin pagar ningún impuesto sobre la renta. Para evitar esto, establece límites sobre cuánto puede contribuir a un 401 (k) cada año.

Para 2021, el monto máximo de contribución es de $ 19,500 para la mayoría de los trabajadores. Los trabajadores mayores de 50 años pueden hacer una contribución adicional para “ponerse al día” de hasta $ 6,500, por un máximo de $ 26,000. Estas contribuciones de puesta al día facilitan que los trabajadores mayores alcancen sus metas de ahorro para la jubilación antes de llegar a la edad de jubilación.

Aunque estos son los límites establecidos por la ley, algunos empleados no pueden contribuir hasta el máximo. Algunos planes para el lugar de trabajo imponen límites a las contribuciones que son inferiores al máximo de $ 19,500. Además, los propietarios, gerentes y empleados “altamente remunerados” no siempre pueden hacer la contribución máxima antes de impuestos. El IRS define a los empleados altamente remunerados (HCE) de dos maneras:

• La prueba de propiedad . Cualquier trabajador que posea al menos el 5% del negocio durante el año pasado o el año anterior es un HCE.
• La prueba de compensación . Los trabajadores son HCE si ganaron al menos $ 130,000 el año anterior. Sin embargo, un empleador puede optar por contar a estos trabajadores bien pagados como HCE solo si ganan un salario superior al 80% de los trabajadores de la empresa.

Distribución mínima requerida

El IRS limita no solo cuánto puede contribuir a un 401 (k), sino también cuánto tiempo puede seguir contribuyendo. Cuando llegue a la edad de jubilación, debe dejar de depositar dinero en su cuenta y empezar a retirar dinero. La cantidad que debe retirar cada año se denomina distribución mínima requerida o RMD.

El momento exacto en que debe comenzar a tomar RMD depende de cuándo se jubile. Si se jubila antes de los 72 años, debe comenzar a tomar RMD de su 401 (k) en ese momento. Si todavía está trabajando cuando cumpla 72 años, debe comenzar a tomar RMD el 1 de abril del año siguiente. (Si nació antes del 1 de julio de 1949, debe comenzar a tomar RMD un poco antes, el 1 de abril del año posterior a la edad de 70½ años).

Su RMD depende de su edad y de la cantidad de dinero que tenga en la cuenta. El IRS ofrece hojas  de trabajo para calcular su RMD para un año determinado. Si prefiere no hacer los cálculos usted mismo, puede usar una calculadora RMD, como esta de AARP .

Ventajas de invertir en un 401 (k)

Los expertos generalmente están de acuerdo en que si tiene acceso a un 401 (k) en el trabajo, debería invertir dinero en él. Estos planes ofrecen muchas ventajas que otras inversiones no ofrecen, incluidos ahorros de impuestos, conveniencia y contribuciones de contrapartida de su empleador.

1. Paga menos impuestos

La ventaja más obvia de los planes 401 (k) es su capacidad para reducir su factura de impuestos. Por ejemplo, supongamos que actualmente gana $ 70,000 por año y paga $ 8,460 en impuestos federales sobre la renta. Si pone $ 7,000 (el 10% de sus ingresos) en su 401 (k), su ingreso imponible se reduce a $ 63,000. Como resultado, su factura de impuestos se reduce a aproximadamente $ 6,920, lo que le permite ahorrar más de $ 1,500.

Además de eso, no paga impuestos sobre el dinero que ganan sus inversiones. En lugar de pagar impuestos sobre los dividendos  que gana, puede seguir reinvirtiéndolos, libre de impuestos, año tras año. Para ver qué tan rápido pueden crecer sus ahorros para la jubilación en un 401 (k), consulte una calculadora 401 (k) como esta de AARP .

2. Facilita el ahorro

Un 401 (k) facilita el ahorro para la jubilación de dos maneras. En primer lugar, debido a que está utilizando dólares antes de impuestos, sus inversiones reducen un poco su cheque de pago. Si los impuestos consumen actualmente el 15% de cada dólar que gana, debe ganar $ 1,000 para invertir $ 850 en una cuenta sujeta a impuestos. Pero para invertir $ 850 en su 401 (k), sacrifica solo $ 850 en ingresos.

En segundo lugar, las contribuciones a un 401 (k) son automáticas. El dinero sale directamente de su cheque de pago antes de que lo reciba. No hay nada que recordar ni papeleo que hacer. Y como nunca tienes el dinero en tus manos, no sientes que estás renunciando a ese dinero para invertirlo.

3. Su empleador puede contribuir

Aunque las contribuciones a su 401 (k) provienen principalmente de su cheque de pago, muchos empleadores acuerdan igualar una parte de lo que usted contribuye. Por ejemplo, su empleador podría ofrecerle igualar dólar por dólar en el primer 3% de su salario que ingrese en su cuenta.

Entonces, si gana $ 70,000 y contribuye con el 3% de eso ($ 2,100), obtiene otros $ 2,100 de su empleador. Esta contrapartida del empleador no cuenta para el límite de la cantidad de su salario que puede invertir cada año.

Si es un empleado nuevo, el dinero que su empleador aporta a su 401 (k) no será suyo de inmediato. Debe trabajar para la empresa durante un número determinado de años antes de que estas contribuciones “se otorguen ” o le transfieran la propiedad. Esto se hace para proteger a la empresa de perder su dinero si decide dejar su trabajo después de solo un año. Es posible que tenga que esperar entre tres y seis años para que se otorguen por completo las contribuciones equivalentes de su empleador.

Sin embargo, incluso si no puede aprovechar las contribuciones del empleador de inmediato, básicamente son dinero gratis. Los expertos están de acuerdo en que si su empleador ofrece igualación de 401 (k), usted debe invertir al menos lo suficiente en su 401 (k) para obtener la igualación completa de la empresa.

4. Usted controla sus inversiones

Los planes de pensiones de la vieja escuela estaban enteramente bajo el control del empleador. Era el dinero de la empresa que iba al fondo de pensiones, por lo que la empresa tenía que decidir cómo invertirlo. Con los planes 401 (k), por el contrario, puede elegir sus propias inversiones para satisfacer sus necesidades y su estilo de inversión .

La mayoría de los planes 401 (k) ofrecen una variedad de fondos mutuos  para elegir, que cubren una combinación de acciones, bonos e inversiones en el mercado monetario. Una opción popular para las inversiones 401 (k) son los fondos con fecha objetivo , que ajustan su saldo de inversión para reducir el riesgo a medida que se acerca la jubilación.

5. Su cuenta es transferible

Aunque solo puede invertir en un 401 (k) a través de su lugar de trabajo, eso no significa que su plan esté vinculado a su empresa. Si cambia de trabajo, puede transferir su 401 (k) a una nueva cuenta con las mismas ventajas fiscales. Las opciones para transferencias incluyen una cuenta de jubilación individual (IRA)  u otra 401 (k) con su nuevo empleador.

Si su empresa cierra, todavía no pierde el dinero en su 401 (k). Probablemente no podrá mantener su plan, pero puede transferir el dinero a una cuenta IRA tradicional u otro plan de jubilación calificado y no pagar impuestos sobre él.

Incluso si muere, el dinero de su 401 (k) no desaparece. Si está casado, automáticamente le pasa a su cónyuge. Si no es así, puede nombrar a cualquier persona que desee, como un hermano, un hijo adulto o un amigo, como beneficiario, y esa persona recibirá los fondos.

Desventajas de invertir en un 401 (k)

Con todo, un 401 (k) tiene tantas ventajas que parece una obviedad invertir en uno si tiene la opción. Sin embargo, eso no significa que quieras invertir toda tu inversión de esta manera. El 401 (k) tiene un par de inconvenientes que deberían hacer que sea cauteloso a la hora de atar todo su dinero en uno.

1. El dinero es inaccesible

Cuando deposita su dinero en un 401 (k), prácticamente lo está atando hasta que alcanza la edad de jubilación. Según las reglas del IRS, normalmente no se le permite retirar dinero de su 401 (k) hasta que cumpla 59½ años. Si lo hace, no solo debe impuestos sobre el dinero que retira, sino que también debe pagar un 10% adicional del monto como multa.

Por ejemplo, si se encuentra en la categoría impositiva del 25% y retira $ 5,000 de su 401 (k) anticipadamente, deberá un total de $ 1,750, o 35%, en impuestos.

Sin embargo, existen ciertas excepciones a esta regla. No hay penalización por retirar dinero antes de tiempo si:

• Pierde o deja su trabajo a los 55 años o más tarde
• Se jubila anticipadamente y recibe “pagos periódicos sustancialmente iguales” de su 401 (k) al menos una vez al año para ayudar a financiar su jubilación (si elige esta opción, debe seguir recibiendo los pagos durante al menos cinco años o hasta que cumpla la edad de 59½)
• Te vuelves discapacitado
• Necesita el dinero para ayudar a cubrir los gastos médicos que representan más del 7.5% de sus ingresos.
• Necesita el dinero para pagar una “orden de relaciones domésticas calificada” (esto generalmente significa pagar la manutención de los hijos o la pensión alimenticia a un excónyuge)
• Usted muere y el dinero de su 401 (k) se le paga a su beneficiario

Los administradores de los planes 401 (k) también tienen la opción de renunciar a la multa si sufre alguna otra dificultad que requiera que tenga en sus manos una gran cantidad de dinero rápidamente. Esto le permite utilizar su 401 (k) para el pago inicial  de una primera vivienda, para pagar algunos tipos de reparaciones importantes a su vivienda, para evitar perder su vivienda por ejecución hipotecaria  o desalojo, para pagar facturas médicas , para pagar la universidad. , o para cubrir los gastos del funeral .

Los planes también pueden otorgar una exención por dificultades si es víctima de un desastre natural , como una tormenta severa, un incendio forestal o un terremoto. Sin embargo, su plan no tiene que renunciar a la multa en estos casos; depende del administrador del plan decidir.

Una forma de evitar esta restricción es pedir prestado a su 401 (k) en  lugar de realizar un retiro anticipado. Siempre que devuelva el dinero a la cuenta en un plazo de cinco años, no pagará impuestos ni multas. Sin embargo, aún tendrá que pagar intereses y tarifas sobre el préstamo.

Además, si pierde su trabajo o cambia de trabajo, el patrocinador del plan puede exigirle que devuelva el préstamo inmediatamente o trate el saldo como un retiro, pagando todos los impuestos y multas.

La conclusión es que poner su dinero en un 401 (k) hace que sea mucho más difícil conseguirlo si lo necesita. Eso no significa que no deba invertir en su 401 (k), pero debe tener cuidado de no invertir demasiado. Asegúrese de dejar suficiente dinero en cuentas accesibles para satisfacer todas sus necesidades diarias y pagar las emergencias .

2. Sus opciones de inversión son limitadas

Aunque los planes 401 (k) generalmente ofrecen diferentes fondos para que usted invierta, solo pueden brindar un número limitado de opciones de inversión. Eso puede ser algo bueno, ya que demasiadas opciones pueden resultar abrumadoras. Es más fácil elegir entre una variedad de una docena de fondos que evaluar cientos de opciones diferentes.

Sin embargo, los planes específicos que ofrece su 401 (k) no siempre son las mejores opciones posibles. A veces cobran tarifas más altas o obtienen rendimientos más bajos que otros fondos del mismo tipo, como acciones o bonos. Y a veces su 401 (k) no le da acceso a un tipo particular de inversión que le interesa, como acciones de energía .

Nuevamente, esto no significa que no deba poner dinero en su 401 (k), especialmente si recibe contribuciones equivalentes de su empleador. Pero es una buena razón para pensar en invertir también parte de su dinero fuera de su 401 (k). No podrá usar dólares antes de impuestos, pero tendrá más opciones, algunas de las cuales podrían brindarle un mejor rendimiento.

Conclusiones finales

Si tiene acceso a un plan 401 (k) en el trabajo, tiene sentido hacer algunas de sus inversiones de esta manera. Como mínimo, debe aportar una cantidad suficiente de su salario para aprovechar al máximo cualquier contrapartida del empleador.

Sin embargo, no tiene sentido inmovilizar todo su dinero en su 401 (k). Debe guardar una parte en un fondo de emergencia para no tener que recurrir a su 401 (k) en una crisis. Y si puede ahorrar el dinero en efectivo, también es una buena idea depositar algo en cuentas imponibles, que pueden ofrecer una selección más amplia de inversiones y tarifas más bajas.

Por supuesto, todo esto es un punto discutible si su lugar de trabajo no ofrece un 401 (k). Si tiene un trabajo sin beneficios , busque otros planes de jubilación, como las cuentas IRA, que ofrecen ventajas fiscales similares.

Y si trabaja por cuenta propia, considere un solo 401 (k) , que funciona como un 401 (k) en el que usted es tanto el empleador como el empleado.