5 estrategias de planificación fiscal de fin de año para ahorrar más dinero

Al final del año, es probable que sus pensamientos estén en las vacaciones, pasar tiempo con amigos y familiares y la promesa de un nuevo año. Lo último en lo que quiere pensar es en la posible factura de impuestos sobre la renta que puede estar acechando a la vuelta de la esquina.

Sin embargo, diciembre es en realidad un momento excelente para comenzar a pensar en sus impuestos porque hay muchas cosas que puede hacer antes de fin de año para reducir sus impuestos y tal vez mantener más dinero en su bolsillo el próximo año. Aquí hay cinco movimientos que puede hacer antes del 31 de diciembre que podrían reducir su factura de impuestos y facilitar la temporada de presentación de impuestos.

1. Maximice sus contribuciones 401 (k)

Para el año fiscal 2020 (declaraciones presentadas en 2021), la contribución máxima a un plan de jubilación 401 (k) es de $ 19,500 para personas menores de 50 años. Las personas de 50 años o más pueden hacer una contribución de recuperación de $ 6,500 adicionales. por un total de $ 26,000.

Al hacer contribuciones voluntarias a un plan 401 (k), está reduciendo su ingreso imponible, por lo que cuanto más contribuya, más reducirá su factura de impuestos sobre la renta.

Estas reglas también se aplican a los planes 403 (b) (el equivalente 401 (k) para organizaciones sin fines de lucro, grupos religiosos, distritos escolares y organizaciones gubernamentales), la mayoría de los planes 457 (para empleados del gobierno estatal y local) y el Plan de Ahorros de Ahorro del gobierno . Si necesita ajustar sus contribuciones, comuníquese con el representante de RR.HH. de su empresa y dígales que desea aumentar su contribución. Si aún no ha maximizado sus contribuciones, una estrategia para fin de año, si no le creará una dificultad financiera, es preguntar si puede depositar todo su cheque de pago final en su 401 (k).

Dado que las contribuciones al 401 (k) se realizan con dólares antes de impuestos, no es necesario que presente ningún formulario adicional del IRS. Su empleador informará sus contribuciones en el Cuadro 12 (código D) de su W-2. Solo se le cobran impuestos sobre las distribuciones una vez que comience a realizar retiros.

Una ventaja de las contribuciones voluntarias a un plan de jubilación es que puede calificar para el Crédito de contribución de ahorros para la jubilación, comúnmente llamado Crédito del ahorrador . El crédito vale el 10%, 20% o 50% de su contribución, dependiendo de sus ingresos, con un monto máximo de crédito de $ 1,000 ($ 2,000 si es casado que presenta una declaración conjunta). El crédito se eliminará por completo si sus ingresos superan los siguientes montos en 2020:

• $ 65,000 si es casado y presenta una declaración conjunta
• $ 48,750 si es cabeza de familia
• $ 32,500 para todos los demás estados fiscales

Consejo profesional : asegúrese de que su 401 (k) esté bien encaminado con sus metas de jubilación. Regístrese para obtener un análisis 401 (k) gratuito de Blooom . Simplemente conecte su cuenta y podrá ver rápidamente cómo le está yendo, incluido el riesgo, la diversificación y las tarifas que está pagando.

2. Maximice sus contribuciones a la IRA

La contribución máxima a una cuenta IRA tradicional o Roth para 2020 es de $ 6,000 para los menores de 50 años. Las personas de 50 años o más pueden hacer una contribución adicional de “recuperación” de $ 1,000, por una contribución máxima de $ 7,000. Si puede, contribuya tanto como pueda a su IRA antes de la fecha límite de impuestos .

Con una IRA tradicional , puede ser elegible para obtener una deducción de impuestos por el año en que realiza la contribución, pero pagará impuestos sobre los retiros durante la jubilación. Con una Roth IRA , ahora no obtiene una exención de impuestos, pero los retiros durante la jubilación están libres de impuestos.

Ya sea que contribuya a una IRA tradicional o Roth, tiene hasta la fecha límite de presentación en abril de 2021 para hacer las deducciones para el año fiscal 2020.

Limitaciones de Roth IRA

Desafortunadamente, no todos califican para contribuir con el máximo a una cuenta IRA Roth, y algunas personas con altos ingresos no son elegibles para contribuir en absoluto. Hay rangos de eliminación que dependen de su estado civil e ingresos. Para 2020, estos rangos son los siguientes:

• Soltero : $ 124,000 a $ 139,000
• Casado que presenta una declaración conjunta : $ 196,000 a $ 206,000
• Casado que presenta una declaración por separado : $ 0 a $ 10,000

Lo que esto significa es que si es soltero y tiene un ingreso bruto ajustado modificado (MAGI) de menos de $ 124,000 en 2020, puede contribuir con el total de $ 6,000 si tiene menos de 50 (o $ 7,000 si tiene 50 años o más) . Si su MAGI es más de $ 124,000 pero menor o igual a $ 139,000, su contribución es limitada. Si su MAGI es superior a $ 139,000, no es elegible para contribuir a una Roth IRA en absoluto.

La Publicación 590-A del IRS tiene hojas de trabajo para calcular su MAGI y determinar su límite reducido de contribución Roth IRA.

Limitaciones tradicionales de IRA

Si gana demasiado para contribuir a una cuenta IRA Roth, puede contribuir a una cuenta IRA tradicional. Sin embargo, si también está cubierto por un plan de jubilación en el trabajo, es posible que su contribución no sea deducible de impuestos. Los rangos de eliminación aplicables a las contribuciones IRA tradicionales en 2020 son los siguientes:

• Soltero : $ 65,000 a $ 75,000
• Casado que presenta una declaración conjunta : $ 104,000 a $ 124,000
• Casado que presenta una declaración por separado : $ 0 a $ 10,000

Esto significa que si está casado, presenta una declaración conjunta con su cónyuge, tiene un plan de jubilación en el trabajo y un MAGI superior a $ 124,000, puede contribuir a una IRA tradicional pero no puede tomar una deducción en su declaración. Si su MAGI está entre $ 104,000 y $ 124,000, su deducción es limitada. Si su MAGI es de $ 104,000 o menos, puede reclamar la deducción completa.

Estas limitaciones solo se aplican si usted, y su cónyuge, si está casado, no están cubiertos por cuentas de jubilación en el trabajo. ¿Qué sucede con las contribuciones a una IRA tradicional cuando no obtiene una deducción de impuestos ahora? Se convierten en “base” en su IRA.

Base en una IRA tradicional

Cuando realiza contribuciones no deducibles a una IRA, la parte no deducible de su contribución se considera “base” en su cuenta y se trata como si la hubiera hecho con dólares después de impuestos. En pocas palabras, cuando comienza a retirar dinero durante la jubilación, la parte básica de sus retiros no está sujeta a impuestos.

Donde se complica es el seguimiento de sus contribuciones no deducibles. El IRS no lo hace por usted, ni tampoco el custodio de su IRA: el banco, la cooperativa de crédito, la compañía fiduciaria u otra entidad que tenga su IRA. La base de seguimiento en el Formulario 8606 es su responsabilidad.

En cualquier año en que realice una contribución no deducible, debe completar el Formulario 8606 para informar la parte básica de su IRA. En los años siguientes, debe continuar presentando el Formulario 8606 para mantener un registro de su base, incluso si no realiza contribuciones no deducibles todos los años. Si se queda con el mismo preparador de impuestos o usa el mismo software de preparación de impuestos en línea año tras año, el formulario debería renovarse automáticamente. Pero si cambia de preparador de impuestos o software, verifique dos veces para asegurarse de que su base también se transfiera.

Si no realiza un seguimiento de su base, todas sus distribuciones durante la jubilación estarán sujetas a impuestos y terminará pagando impuestos dos veces por ese dinero. Pagar impuestos una vez es suficientemente malo, así que conviértalo en una prioridad para rastrear su base.

Contribuciones en exceso de IRA

La cantidad de contribución de $ 6,000 (o $ 7,000 si tiene 50 años o más) es el máximo que puede contribuir a todas las cuentas IRA (tradicionales y Roth) en un año determinado. Si contribuye más que el máximo, el IRS aplicará una multa del 6% sobre las contribuciones y las ganancias.

Calculará esta multa en el Formulario 5329 . La multa se aplica por cada año que las contribuciones en exceso permanezcan en su cuenta. Para evitar esta multa, retire las contribuciones en exceso antes de presentar su declaración.

3. Reduzca sus pérdidas

¿Le preocupan los impuestos sobre las ganancias de capital de sus inversiones? Revise su cartera para ver si hay inversiones que no estén funcionando tan bien.

Cuando el precio de las acciones y los fondos mutuos de su cartera desciende por debajo de su base, puede venderlos antes de fin de año. Las pérdidas que genere pueden compensar las ganancias que obtuvo de la venta de acciones que aumentaron de valor.

Sin embargo, tenga en cuenta que desea utilizar la recolección de pérdidas fiscales de manera estratégica. Si bien no hay límite para la cantidad de ganancias de capital que puede compensar con este método, si tiene más pérdidas que ganancias, solo $ 3,000 en pérdidas ($ 1,500 si es casado que presenta una declaración por separado) se pueden usar para compensar otros ingresos, como salarios e intereses. Cualquier pérdida superior a $ 3,000 se puede transferir y aplicar en años futuros.

En términos generales, la ganancia o pérdida se determina a partir de la fecha de venta, no de la fecha de liquidación, que puede ser varios días después y, si vende el 31 de diciembre, incluso puede ser en el próximo año.

Para generar pérdidas elegibles, debe vender el 31 de diciembre o antes, pero no venda demasiado apresuradamente. Programe una cita con su asesor de inversiones antes de fin de año para analizar qué inversiones son realmente fallidas y cuáles vale la pena conservar.

Al preparar su declaración, se le reporta ganancias y pérdidas de capital en el Formulario 8949 y el Formulario 1040, Anexo D .

Consejo profesional : si sus inversiones son con Betterment , automáticamente realizarán la recolección de pérdidas fiscales en su cuenta para minimizar su obligación tributaria.

4.Hacer contribuciones caritativas

Si usted contribuye a una organización benéfica calificada, por lo general puede reclamar el 100% de su contribución como una deducción detallada en el Anexo A . Solo asegúrese de hacer sus contribuciones caritativas antes del 31 de diciembre, ya que no hay período de gracia si las hace después de fin de año.

Además, asegúrese de obtener los recibos de cualquier donación, ya que deberá detallar todo en su devolución. Los requisitos de documentación son los siguientes:

• Donación de menos de $ 250 : un cheque cancelado, un extracto de la tarjeta de crédito, un recibo o un extracto bancario
• Donación de $ 250 o más : un reconocimiento escrito contemporáneo de la organización benéfica
• Donación de $ 75 o más, más usted recibió algo a cambio (como boletos para un evento benéfico) : un recibo o acuse de recibo por escrito; solo puede deducir la diferencia entre lo que dio y lo que recibió
• Donaciones no monetarias superiores a $ 5,000 : una tasación preparada por un tasador calificado
• Donación de un vehículo : consulte la publicación 4303 del IRS

Tenga en cuenta que su contribución debe hacerse a una organización calificada para ser elegible para una deducción. Entonces, si bien ayudar a una familia necesitada durante las vacaciones es algo maravilloso, su generosidad no generará una deducción de impuestos.

Sin embargo, si opta por donar a su iglesia, asumiendo que su iglesia es una organización sin fines de lucro, o dona bienes al Ejército de Salvación, esas donaciones son deducibles de impuestos. Si tiene alguna pregunta sobre si una organización en particular califica, el IRS mantiene una base de datos de organizaciones exentas de impuestos . Es una herramienta útil si aún no tiene una organización benéfica de elección.

Además, tenga en cuenta que deberá detallar las deducciones para aprovechar la deducción por donaciones caritativas. Si sus deducciones detalladas totales no son mayores que la deducción estándar de $ 12,400 para individuos ($ 24,800 para parejas casadas que presentan declaraciones conjuntas), entonces no obtendrá ningún ahorro fiscal de su donación.

Deberá informar las contribuciones caritativas en el Anexo A. Si realiza donaciones que no sean en efectivo superiores a $ 500, también deberá completar el Formulario 8283 . A partir de las declaraciones de impuestos de 2020, puede deducir hasta $ 300 en donaciones en efectivo, incluso si no detalla. Este cambio se produjo como parte de la Ley CARES . El límite de $ 300 se aplica independientemente de su estado civil para efectos de la declaración y solo se aplica a las donaciones en efectivo; las donaciones que no sean en efectivo no cuentan.

5. Reúna sus documentos fiscales ahora

Los empleadores y otras entidades deben enviar copias de los formularios 1099 y W-2 a los destinatarios antes del 31 de enero, por lo que no los tendrá para fin de año, pero eso no significa que no pueda comenzar a planificar. Siempre que tenga tiempo, comience a recopilar los pagos de impuestos del año anterior y cualquier documentación que tenga para los créditos fiscales y las deducciones . Si no está seguro de lo que puede necesitar, no hay mejor momento que el presente para investigar un poco.

Si comienza a recopilar sus documentos relacionados con los impuestos ahora, usted (o su CPA o profesional de impuestos ) tendrá más facilidad para preparar sus declaraciones en febrero, marzo o abril, cuando se acerca la fecha límite. Además, cuanto antes termine su regreso, más relajado estará. Si se organiza y establece una rutina, es posible que comience a esperar con ansias la preparación de su regreso.

Conclusiones finales

Si está estresado y ansioso cada temporada de presentación de impuestos, tal vez sea porque no está preparado. Has escuchado el dicho de que las dos únicas garantías en la vida son la muerte y los impuestos. Ya que sabe que tiene que presentar su declaración de impuestos cada abril , ¿por qué no adelantarse a lo inevitable?

Empiece temprano, organice y prepárese. Prepárese para un día de impuestos libre de estrés cuando otros luchan frenéticamente para vencer el plazo.